Залог как форма обеспечения возвратности кредита

Нотариальное удостоверение договора залога необходимо в случаях:

- залога объектов недвижимости (к которым согласно ГК кроме зданий,

сооружений, земельных участков отнесены также морские, воздушные суда и

космические объекты), предприятий или имущественных комплексов;

- если договор залога заключен в обеспечение обязательств по договору,

который должен быть нотариально удостоверен;

- по требованию одной из сторон.

Кроме того, договор залога объектов недвижимости требует

дополнительной государственной регистрации в бюро технической

инвентаризации (БТИ), земельных комитетах, судовых регистрах,

Госавтоинспекции и других соответствующих органах.

Предметом залога[4] может быть всякое имущество, в том числе вещи и

имущественные права (требования), за исключением имущества, изъятого из

оборота, требований, неразрывно связанных с личностью кредитора, и иных

прав, уступка которых другому лицу запрещена законом.

Классификацию залога можно представить в следующем виде: (Схема

2.2.1):

1. Виды залога – в зависимости от предмета (объекта) залога.

Залог имущества клиента:

- залог товаров в обороте ( товарно– материальных ценностей);

- залог недвижимости (ипотека);

- залог ценных бумаг;

- залог депозитов;

- смешанный залог (залог товарно-материальных ценностей, ценных бумаг

и других активов).

Залог прав:

- залог прав на нематериальные активы (патенты, лицензии, ноу-хау,

промышленные образцы, товарные знаки, знаки обслуживания и др.);

- залог дебиторской задолженности.

Схема 2.2.1

Виды Залога

в зависимости от предмета

в зависимости от местонахождения

(объекта) залога взаимосвязь

заложенного имущества

залог имущества залог прав с оставлением

имущества заклад

у залогодателя

залог залог залог залог сме- на деби- ипо- това- твер-

с драг- валют- доку-

това- не- цен- депо- шан- нема- тор- тека ров

дый владе- метал- ных менты

ров дви- ных зитов ный тери- ской в

за- нием и лов цен- о пра-

в жи- бу- за- аль- за-

обо- лог поль- и кам- ностей ве вла-

обо- мос- маг лог ные дол-

роте зова- ней и цен- дения,

роте (ипо- ак- жен-

нием ных поль-

тека) тивы нос-

треть- бу-

зова-

ти

их

маг ния,

лиц

собст.

Перед заключением договора составляется акт проверки залога с выходом

на место. Представитель отдела кредитования производит проверку

фактического наличия и по документальным (бухгалтерским) данным предметам

залога. При этом составляется акт, подписываемый представителем банка,

руководителем и главным бухгалтером заемщика.

2. Виды залога – в зависимости от места нахождения заложенного

имущества.

Залог с оставлением имущества у залогодателя:

- ипотека;

- залог товаров в обороте;

- твердый залог;

- залог с владением и пользованием третьих лиц.

Залог с передачей заложенного имущества залогодержателю (заклад):

- драгоценных металлов и камней;

- валютных ценностей и ценных бумаг;

- документов о праве владения, пользования, прав на объекты

собственности.

Естественно, местонахождение заложенного имущества зависит от предмета

залога. Оставление заложенного имущества у залогодателя (заемщика) имеет

определенный риск для кредитора и создает необходимость организации

контроля за его сохранностью. Независимо от того, у кого (залогодателя или

залогодержателя) находится заложенное имущество, другой стороне

представлено право контролировать обеспечение его сохранности и в этих

целях проверять по документам его фактическое наличие, состояние и условия

хранения[5].

При изменении предмета залога составляется дополнительное соглашение,

в котором определяются новое заложенное имущество и адрес его хранения.

Переход права собственности залогодателя на заложенное имущество к

другому лицу в результате возмездного или безвозмездного отчуждения этого

имущества или в порядке правопреемства не влечет прекращения залогового

обязательства. Правопреемник залогодателя несет все его обязанности, если

иное не предусмотрено соглашением с залогодержателем.

Залогодержатель может передать свои права по договору о залоге другому

лицу с соблюдением правил передачи прав кредитора путем уступки требования

(цессии) – при уступке прав требования кредитором другому лицу по основному

обязательству[6]. С переводом на другое лицо долга по обязательству,

обеспеченному залогом, залог прекращается, если залогодатель не дал

кредитору согласия отвечать за нового должника.

Последующий залог (в обеспечение другого обязательства) допускается

при условии, если он не запрещен предшествующими договорами[7]. На

залогодателя возлагается обязанность сообщать каждому последующему

залогодержателю сведения обо всех существующих залогах данного имущества. В

случае невыполнения этой обязанности залогодатель должен возместить

залогодержателю все причиненные им убытки. Требования последних

удовлетворяются из стоимости этого имущества после требований

предшествующих залогодержателей.

В тех случаях, когда возвращение кредита обеспечивается залогом

недвижимости, требования кредитора-залогодержателя удовлетворяются из

стоимости заложенного имущества по решению суда. Без обращения в суд

требования удовлетворяются только на основании нотариально удостоверенного

соглашения залогодержателя с залогодателем, заключенного после

возникновения оснований для обращения взыскания на предмет залога[8]. Если

в договоре о залоге движимого имущества не указано условие разрешения спора

без суда, следует обратиться в суд за разрешением на обращение взыскания на

заложенное имущество[9].

в Гражданском кодексе ПМР предусмотрено обращение взыскания на предмет

залога по решению суда в тех случаях, когда:

- для заключения договора о залоге требовалось согласие или разрешение

другого лица или органа;

- предметом залога является имущество, имеющее значительную

историческую, художественную или иную культурную ценность для общества;

- залогодатель отсутствует и установить его нахождение невозможно[10].

Во всех случаях, независимо от порядка обращения взыскания на

заложенное имущество, реализация заложенного имущества производится путем

продажи с публичных торгов в порядке, определенном процессуальным

законодательством, если законом не установлен иной порядок[11]. По просьбе

залогодателя суд вправе отсрочить его продажу на срок до одного года.

Отсрочка не освобождает должника от возмещения возросших за время отсрочки

убытков кредитора и неустойки. Залогодатель имеет возможность в любой

момент до продажи заложенного имущества прекратить обращение взыскания на

предмет залога, если он исполнит обеспеченное залогом обязательство либо ту

его часть, исполнение которой оказалось просроченным.

Залог прекращается:

- с прекращением обеспеченного залогом обязательства;

- по требованию залогодателя при грубом нарушении залогодержателем

обязанностей, создающих угрозу утраты или повреждения заложенного

имущества[12];

- в случае гибели заложенной вещи или прекращения заложенного права,

если залогодатель в разумный срок не восстановил предмет залога или

не заменил его другим равноценным имуществом;

- в случае продажи с публичных торгов заложенного имущества, а также

тогда, когда продажа предмета залога оказалась невозможной и

повторные торги были объявлены несостоявшимися, а залогодержатель в

течение месяца после объявления торгов несостоявшимися не

воспользовался правом оставить за собой заложенное имущество.

О прекращении ипотеки должна быть сделана отметка в реестре, в котором

зарегистрирован договор об ипотеке[13].

Эффективность залога как способа исполнения обязательства зависит от

финансового состояния заемщика и качества заложенного имущества. Критерии

качества заложенного имущества определяются длительностью его хранения и

ликвидностью. Поскольку спрос на товары, ценные бумаги и другое имущество

может изменяться, нужно правильно оценить стоимость обеспечения. При этом

важна не предположительная рыночная стоимость на данный момент, а его

стоимость в будущем. Поэтому обычно стоимость заложенных ценностей выше

суммы выдаваемого кредита, что создает банку дополнительную гарантию

возврата кредита на случай возникновения непредвиденных обстоятельств.

Несмотря на все свои преимущества, залог имеет и существенные

недостатки.

1. Он не дает кредитору в большинстве случаев уверенности в быстром и

полном удовлетворении своих требований, поскольку обращение взыскания на

предмет залога осуществляется чаще всего по решению суда. Затем следует

процедура реализации, что требует значительных средств и времени.

2. Поскольку неплательщиками кредитов обычно выступают организации,

зарегистрированные в качестве недоимщиков по платежам в бюджет и

внебюджетные фонды, при недостаточности денежных средств на их текущих и

расчетных счетах удовлетворение предъявленных к должнику требований

осуществляется в очередности, определяемой ГК[14].

3. Нередко одно и то же имущество передается в залог неоднократно и

каждый последующий кредитор-залогодержатель не знает о том, что его

обязательство обеспечивается залогом имущества, уже ранее заложенного

договором о залоге, что отрицательно сказывается на погашении долга банком

(перед последующими залогодержателями).

4. Зачастую предметом залога являются неликвидные товары в обороте,

которые с изменением конъюнктуры рынка не всегда продаются либо продаются с

убытком организациями-должниками, что приводит к несвоевременному возврату

кредита или вовсе к его непогашению.

Поэтому банки могли бы в интересах безопасности заключать договоры на

приобретение прав собственности имущества с обратным его выкупом должником

(договор РЕПО); на передачу банку титула собственности на объект залога

путем депонирования титульных документов клиентом в банке.

2.3. Оценка кредитоспособности и платежеспособности заемщика

Перед принятием решения о выдаче кредита банк должен оценить

платежеспособность, кредитоспособность и финансовую устойчивость заемщика.

При этом отметим, что существуют различия в определении понятий

«платежеспособность» и «кредитоспособность».

Платежеспособность предприятия (банка) – это его возможность и

способность своевременно погасить все виды обязательств и задолженности, в

то же время кредитоспособность характеризуется лишь возможностью

предприятия погасить кредитную задолженность. Вместе с тем характеристика

кредитоспособности должна быть несколько иной по сравнению с

платежеспособностью, поскольку погашение ссуд возможно за счет выручки от

реализации имущества, принятого банком в залог по ссуде или благодаря

использованию (другого банка или предприятия) своевременного возврата

средств или даже за счет страхования погашения ссуды.

Оценка кредитоспособности предполагает прежде всего использование

показателей, характеризующих деятельность заемщика с точки зрения

возможности погашения ссудной задолженности. При всей своей важности такие

показатели имеют в некотором смысле ограниченное значение. Во-первых, это

обусловлено тем, что многие показатели, в том числе характеризующие

финансовое положение, наличие капитала и другие, обращены в прошлое,

поскольку они рассчитываются по данным за истекший период, а прогноз

кредитоспособности на перспективу дает оценку возможности погашения ссуд в

будущем. Во-вторых, обычно такие показатели рассчитываются на основании

данных об остатках («запас») на отчетные даты, а не на основе данных об

оборотах («поток») за определенный период, хотя данные об оборотах полнее

характеризуют возможности погашения ссуд.

При анализе кредитоспособности используются различные источники

информации:

а) материалы, полученные непосредственно от клиента;

б) материалы о клиенте, имеющиеся в архиве банка;

в) сведения, сообщенные теми, кто имел деловые контакты с клиентом

(его поставщиками, кредиторами, покупателями его продукции, банками и

т.д.);

г) отчеты и другие материалы частных и государственных учреждений и

агентств (отчеты о кредитоспособности, справочники по инвестициям и т.д.).

Получая информацию об изучении банком материалов и сведений,

полученных непосредственно от клиентов, эксперты кредитного отдела

обращаются к архивам своего банка. Если клиент уже получил ранее кредит в

банке, то в архиве имеются сведения о задержках в погашении долга и других

нарушениях.

Банк может установить контакт с другими кредитными организациями,

чтобы использовать их опыт работы с данным заемщиком и выяснить ряд

конкретных вопросов. Какие суммы занимал клиент в предыдущие периоды, и

своевременно ли погашались ранее выданные ему кредиты? Были ли достаточно

высокими остатки на банковских счетах клиента? Объявлялся ли когда-либо

клиент банкротом? Все эти сведения могут быть получены в различных

кредитных организациях и дополнены сведениями, которые банк может запросить

в местном или региональных кредитно-информационных бюро, действующих во

многих зарубежных странах.

Кредитно-информационное бюро – это фирма, собирающая информацию о

заемщиках и о том, как они раньше погашали свои долги (то есть их кредитные

истории).

Только в США действуют около трех тысяч кредитно-информационных бюро,

располагающих кредитными историями большинства физических и многих

юридических лиц, которые когда-либо обращались за ссудой.

При оценке кредитных заявок сотрудникам кредитных отделов предстоит

проанализировать не только все вопросы, связанные с конкретным заемщиком,

но и экономическую ситуацию, сложившуюся в регионе и отрасли, в которой он

действует. Заявки заемщиков относительно кредитов, связанных с

международными торгово-экономическими и финансовыми операциями,

рассматриваются с учетом конъюнктуры мировых валютных рынков.

Существует множество различных методик анализа финансового положения

клиента и его надежности с точки зрения своевременности погашения долга

банку. В практике банков США применяются «Правила шести Си», в которых

критерии отбора клиентов обозначены словами, начинающимися буквами «Си»

(Таблица 2.3.1).

Таблица 2.3.1.

Шесть основных принципов кредитования (правила шести «Си»).

| | | |) | | |

| | |заключения |потребности|е |х |

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16

МЕНЮ

Залог как форма обеспечения возвратности кредита

ИНТЕРЕСНОЕ