Деньги, кредит и банки

обслуживание, их приобретение.

Арендатор выбирает оборудование, договаривается с лизинговой компанией

о его покупке и с банком о фондировании его приобретения. Объект лизинга –

типовое, широко используемое оборудование. Оно переходит в собственность

лизинговой компании, но право использование остается у арендатора.

Лизинговая компания и банк представляют один холдинг (для взаимного

контроля). Суть лизингового и коммерческого кредита схожа. Комкредит

обслуживает реализацию товара текущего потребления, а лизинг – капитального

характера. Со стороны фондирующего банка денежные потоки лизинга идентичны

банковскому кредиту. Арендатор мог бы получить кредит на полную стоимость

имущества, принимая обязательство выплатить основной долг и %.

Вместе с тем лизинговая деятельность более проста и структурирована по

сравнению с банковским инвестиционным кредитом, что позволяет экономить на

исследовании, администрировании, юр издержках.

Лизинг снижает кредитные риски, т.к. ссужаемая стоимость имеет

стандартный товарный вид, полностью подконтролен банку и в любой момент

без существенных затрат м.б. передан другому арендатору.

Для арендатора лизинг является более удобным способом финансирования

своих капиталовложений – не ухудшается ликвидность его баланса, т.к. чаще

всего ни кредит, ни основные средства по балансу арендатора не проходят.

Арендатор без существенных затрат может выйти из кредита, не заботясь о

реализации оборудования и высвобождения средств. Лизинг позволяет

арендатору избежать потерь от морального старения оборудования и оперативно

реагировать на технологические новшества, т.е. арендовать оборудование при

финансовом кризисе.

Лизинг является распространенным источником средств для большого числа

малых предприятий. Для производителя оборудования лизинг, как и другие

формы кредита, ускоряет реализацию товара. Наша страна: авиастроение,

авиокомпания.

Лизинговые компании оказывает различные смежные услуги: маркетиноговые,

консалтиноговые, дилерские, техобслуживание.

Характеристика ипотечной формы кредита.

Отношение по поводу предоставления средств под залог недвижимого

имущества. Кредитором при ипотечном кредите могут быть специализированные

ипотечные банки (компании) и обычные универсальные банки.

Заемщиком выступает физические или юридические лица, имеющее в

собственности объект недвижимости. Ипотечный кредит предоставляется

зачастую на приобретение имущества, которое затем становится его основой

(целевой характер материальной обеспеченности). Наиболее распространена

жилищная ипотека.

Ипотечный кредит по своей сути перекликается с потребительским и

лизинговым кредитом, но в отличие от потребительского использования на

приобретения недвижимости как товара длительного пользования; а от второго

как потребительский товар непрямого непроизводственного значения.

Особенности ипотечного кредита лежит в плоскости его обеспечения и

больших сроков. Для получения такого кредита заемщик должен владеть

недвижимостью и оформить его под залог. Кредитор на случай невозврата

кредита должен иметь возможность относительно легко удержать залог и

реализовать его на рынке. Объектами залога чаще всего бывают квартиры и

жилые дома, т.к. они из-за своей небольшой стоимости и массовости легко

реализуемы, также залогом оформляются производственные здания, магазины,

склады, земельные участки.

Большой срок ипотечного кредита определяет его высокую рискованность,

принимаемый залог недвижимости в полной мере кредитные риски не снижает, а

переводит их в процентные, рыночные и другие.

Отдаленная перспектива погашения кредита увеличивает вероятность

изменения в жизни заемщика, базовых процентных ставок, рыночной цены

недвижимости, ресурсной базы кредитора, поэтому для ипотечных ссуд важен

вторичный рынок и страхование залога.

Ресурсы на кредитование ипотечных банков явл-ся: собственный капитал,

ипотечные облигации (т.е. долгосрочные ц/б, выпускаемые под обеспечение

приобретения недвижимости), средства на клиентских счетах.

Основные документы при оформлении ипотечного кредита являются

закладные, которые также могут иметь свободное хождение на финансовом

рынке.

Характеристика международного кредита: его сущность и роль в

воспроизводствен-ном процессе, классификация форм международного кредита.

временная передача товарно-денежных ресурсов одних стран другим странам в

целях ускорения их общеэкономического развития.

При м/н форме кредита состав участников сделки не меняется.

В кредитные отношения вступают те же субъекты: банки, предприятия,

население, государство. Но отличительный признак – принадлежность одного из

субъектов к другой стране.

Развитие м/н кредита было связано:

1) с вывозом производства за национальные границы,

2) м/н разделением труда,

3) глобализацией товарных и финансовых рынков.

Кредитные отношения влияют на процесс воспроизводства в обоих странах.

Страны стремятся использовать подобный экономический маневр

материальными и финансовыми ресурсами для организации высокоэффективного

производства, в продукции которого заинтересован и заемщик и кредитор.

В результате м/н кредит способствует: 1) преодолению различий в уровне

экономического развития сотрудничающих стран, 2) углублению МРТ.

Часть созданного прибавочного продукта изымается из национальной

экономики страны кредитора и поступает в страну заемщика. Для кредитора это

влечет за собой необходимость увеличения производства товаров сверх

внутренних потребностей или использование для этого ранее наполненных

резервов. Для заемщика кредит представляет собой дополнительный источник

расширения производства.

Погашение м/н кредита и уплата по нему % производится выручкой от

экспорта товаров, для роста которой м/н кредит чаще всего и используется.

Возврат м/н кредита приводит к снижению потребления у страны-заемщика и

потенциальному росту в стране-кредиторе.

М/н кредиты могут предоставляться в валюте страны-должника, -

кредитора, третьей страны, в м/н денежных единицах, деньгами на счет

заемщика, акцептом, размещение средств на депозите или в облигациях или в

рамках перечисленных ранее форм кредита.

М/н кредит – расширение внешней торговли за счет целевого кредитования

экспорта/импорта товаров.

Характеристика международного банковского, коммерческого, государственного

кредита, иностранных инвестиций.

Банковское кредитование внешней торговли осуществляется на приобретение

и под залог импортируемых товаров.

Производство товаров на экспорт при наличии налаженных внешних связей,

авансы или гарантии со стороны государства или крупного банка-импортера,

под унифицированные товарно-транспортные документы, под гарантии ведущих

экспедиторских компаний.

Внешнеторговые сделки всегда практически оплачиваются посредством

аккредитива или банковской гарантии. Банки при этом выступают

профессиональными защитниками интересов своих клиентов на м/н рынке,

страхуя риски внешнеторговых операций, вытекающие из специфики конкретных

стран. Распространена практика фондирования кредитов стран-импортеров за

счет межбанковского кредита стран-экспортеров.

М/н коммерческий кредит возникает при предоставлении экспортером своему

иностранному контрагенту отсрочку платежа за товар. Наибольшее

распространение отсрочка платежа получила при экспорте дорогостоящего

оборудования производства крупных ТНК, лизинговый кредит на м/н уровне в

частности.

Оформление под залог, техническое обслуживание и возможная реализация

этого оборудования берет на себя представитель производителя в стране –

импортере.

Другим примером м/н комкредита – уплата аванса за закупаемый товар

(особенно до 30% от стоимости). Уплата аванса особенно характерна при

закупках дорогостоящего оборудования и военной техники. Уплата аванса

страхует для продавца риск отказа м/н покупателя от сделки.

В развитых странах риски по экспортным торговым операциям берут на себя

специализированные гос. учреждения (Эксим-банк в США, Гермес в Германии). В

случае неплатежа иностранного контрагента Эксим-банк возмещает своему

резиденту сумму этого неплатежа и переводит на себя право взыскания долга.

Взыскание долга осуществляется по межправительственным каналам. Эксим-

банк/Гермес как и обыкновенные коммерческие банки строго лимитируют свои

операции на коммерческих началах, но, поддерживаемые мощным гос. аппаратом,

имеют больше возможностей по возврату кредитов и конкретный лимит

устанавливают в больших объемах.

Страхование рисков стимулирует экспорт, экспорт стимулирует доходы гос.

бюджета и позволяет снизить зачастую убыточные операции таких гос.

учреждений.

Стимулирование внешней торговли, укрепление позиции национальных

производителей на мировом рынке осуществляется и через межправительственный

кредит.

Обычно в качестве условий предоставления таких кредитов определяют их

прямое целевое использование на приобретение товаров страны-кредитора,

доступ производителя страны-кредитора на потребительский рынок заемщика,

инвесторов на фондовый рынок, уступки заемщикам на завоеванные ранее м/н

позиции.

К м/н кредиту относят также иностранные инвестиции. Ранее иностранные

инвестиции не оказывали существенного влияния на экономическое развитие

страны.

В последние годы спекулятивный капитал приобретает огромные масштабы и

стал действенным инструментом экономической экспансии развитых стран на

развивающихся рынках.

М/н кредит породил новые кредитные продукты:

Факторинг- покупка специальной финансовой компанией денежных требований

экспортера к иностранному импортеру с дисконтом до наступления срока их

оплаты.

Порфетинг – покупка банком на заранее оговоренных условиях векселей и

других финансовых инструментов предприятий-участников ВЭД.

Сущность ссудного процента, ссудный процент в воспроизводственном процессе.

Ссудный % представляет собой своеобразную цену ссужаемой во временное

пользование стоимости. Ссужаемая стоимость обладает чертами товара, а %

представляет собой плату за ее потребительскую стоимость. Процент является

обязательным атрибутом кредита. Он может приобретать формы в виде выигрыша

от других операций или отношений с заемщиком, но присутствует всегда.

Кредитор продает во временное пользование деньги и приобретает рост их

стоимости.

Заемщик, покупая деньги во временное пользование оплачивает их

наращением стоимости при возврате суммы. Для заемщика заем оборачивается

выигрышем во времени, он получает чужие деньги сегодня, что для него лучше

собственных денег завтра. Но выигрыш во времени неизбежно оборачивается

проигрышем в доходах, т.е. его платежи по погашению займа возрастают. Доход

как результат движения денег является производной от суммы денег и времени

пользования ими.

С точки зрения закона производства кредитная сделка была бы бессмысленной и

не состоялась бы, если за возвратным движением не скрывалось извлечение

заемщиком некоторой пользы из временно заимствованных средств.

Особенности отношений по уплате процента, классификация форм и условий про-

цента.

Заемщик за счет кредитных средств должен произвести или купить товар, а

затем прибыльно его продать. При возврате кредита происходит раздел

полученной прибыли между участниками кредитной сделки.

Раздел прибыли между кредитором и заемщиком должен быть адекватным роли

сторон.

На производство товара кредитор выделяет средства, а заемщик вкладывает

свои предпринимательские и производственные способности и несет

ответственность за успешное производство и прибыльную реализацию товара.

Кредитор не предоставит ссуду, если ожидает получить доход меньше

необходимого, а заемщик откажется взять кредит, если плата за него съест

всю или большую часть его прибыли.

Не допускается начисление и взыскание % авансом в момент выдачи

кредита, т.к. заемщик не обернул ссуженные средства и не получил доход от

их использования.

Отношения по поводу % имеют свои особенности по сравнению с отношениями

по поводу основной суммы кредита.

1)Если кредит предполагает выдачу средств и их возврат, то уплата %

характеризует движение стоимости в одну сторону – в сторону кредитора на

невозвратной основе.

Право владения суммой % переходит от заемщика к кредитору, в то время

как основная сумма кредита передается заемщику во временное пользование.

2)Для основной суммы кредита характерно авансирование средств, в то

время как уплата % означает завершение оборота стоимости.

3)Различаются они по стоимости, если кредит на своей завершающей стадии

- это возврат стоимости, то % - это движение приращения стоимости.

Для современной экономики характерно усиление регулирующей роли

процентов.

Посредством % уравновешивается соотношение спроса и предложения на

кредит, а % содействует рациональному сочетанию собственных и заемных

средств.

Коммерческие банки устанавливают дифференцированные % ставки в

зависимости от устойчивости и величины привлекаемых ресурсов и от срочности

и рискованности самих вложений, регулируя тем самым свою ликвидность и

прибыльность бизнеса.

Излишнее использование кредита снижает общий уровень рентабельности

оборота, уменьшая тем самым норму дохода на собственные средства,

участвующие в этом обороте.

% ставки бывают:

фиксированными,

плавающими,

базисными.

Обычно % за кредит согласуется до его предоставления – пункт в договоре

о конкретной % ставке и могут оставаться неизменными в течение всего

действия кредита.

Фиксированные ставки выгодны заемщикам, т.к. они заранее определяют

доходность кредитуемого мероприятия. Кредитор, особенно если он оперирует

привлеченными ресурсами, может понести потери от изменения ставки на

денежном рынке. Плавающий процент возникает, когда процентный риск кредитор

стремится переложить на заемщика, заранее оговаривается изменение ставки

вслед за изменениями конъюнктуры рынка. Базисная ставка за кредит

представляет собой результат средних общеэкономических факторов определения

цены за кредит, нейтрального воздействия микрофакторов.

Уплата % за кредит осуществляется не реже 1 раза за квартал.

В России получила распространение ежемесячная уплата % за кредит.

В принципе по соглашению сторон допускается любой график уплаты %, не

обязательно равными долями или через равные промежутки времени.

Часто предусматривают повышенный и штрафной уровень %, применяемые при

несоблюдении кредита, ухудшении кредитоспособности заемщика и невозврате

кредита.

Также ссудный % классифицируют по формам кредита, по видам участников,

по видам банковских операций и финансовых инструментов.

На уровень % ставок оказывает влияние внешние и внутренние факторы,

присущие кредитору и заемщику.

Характеристика макроэкономических факторов определения цены кредита

Характеристика микроэкономических факторов определения цены кредита

Состав и принципы построения банковской системы

В ФЗ отмечается, что банковская система (БС) включает ЦБ, кредитные

организации и их ассоциации. Как элементы БС кредитные организации

подразделяется на универсальные и специализированные банки + специальные

внебанковские финансовые институты, осуществляющие отдельные банковские

операции.

К элементам БС относят и банковскую инфраструктуру, которая включает в

себя:

– научное, методическое, информационное, кадровое обеспечение банковской

деятельности;

– средства связи;

– банковское законодательство.

БС не может существовать без рынка банковских услуг.

Характерные признаки построения БС:

119. БС не является случайной совокупностью системы, в неё нельзя

механически включить всех профессиональных участников рынка (лицензир.

банковской деятельности).

120. БС специфична, функционирует на принципах, характерных лишь для неё

одной, отличающих её от других хоз. систем.

121. БС – это единое целое, многообразие частей, функционирующих на общих

технологиях.

122. БС находится в динамичном состоянии, т.е. постоянно дополняется new

компонентами, совершенствуется и формирует new связи.

123. БС функционирует как закрытая система, на принципах отношений “банк-

клиент”, и не разглашает этих отношений третьим лицам (тайна банк.

операций)

124. БС – самоорганизующаяся, т.к. изменения экономической конъюнктуры и

экономической ситуации неизбежно приводят к автоматическому изменению

политики банка.

125. БС выступает как управляемая система, т.к. банки функционируют на

правовом поле, их деятельность регулируется ЦБ, а ЦБ подотчётен

представительным органам власти.

Классификация банков.

Классификация КБ:

I. по форме собственности:

– государственная форма собственности относится чаще всего к ЦБ.

– КБ в рыночном хозяйстве чаще всего являются частными.

На национальных банковских рынках большинство развитых стран допускает

функционирование иностранного капитала.

II. по правовой форме организации:

III. по функциональному назначению:

эмиссионные

коммерческие

специализированные

КБ – основное ядро двухъярусной банковской системы рыночного хозяйства.

Универсальность деятельности способствует диверсификации и понижению

банковских рисков, и большему многообразию банковских продуктов.

Специализация позволяет улучшить банковское обслуживание клиентов, снизить

себестоимость банковских операций.

IV.по числу филиалов

V. по масштабу деятельности:

малые

средние

крупные (общегос. = системообразующие)

банковские консорциумы

межбанковские объединения

+ оптовые (корпоративная клиентура) / розничные банки (частная)

VI. по размерам, определяемым кол-вом обслуживаемых клиентов, величиной

активов, капитала и различными валютными показателями банковских продуктов.

Характеристика факторов, определяющих развитие банковской системы.

Развитие БС характеризуется с количественной и качественной сторон:

Количественная сторона – достаточность собственного капитала банка,

рост кредитов реальному сектору экономики, увеличение перечня банковских

услуг.

Качественная сторона (её роль) – воздействие на темпы экономического

роста, повышение эффективности производства (возможность дло кризиса за

счёт западных источников приобретать иностранное оборудование и

невозможность сейчас).

Особенности построения БС обусловлено национальными традициями,

историческим опытом, различиями в понимании роли КБ в БС. Существующие

различия определяются прежде всего степенью специализации и концентрации

банков, позициями банков на РЦБ, организацией банк надзора.

Характеристика уровней построения банковской системы.

Организация по уровню БС.

Совокупность действующих по стране банков может иметь одну или

двухуровневую организацию. Одноуровневый вариант м.б. тогда, когда в стране

ещё нет ЦБ, в стране есть только ЦБ, ЦБ выполняет все банк. операции.

В настоящее время практически во всех странах с рыночной экономикой

действует двухуровневая БС, где на 1-м уровне ЦБ, осуществляющий

эмиссионную, надзорную, экономическую и другие виды деятельности. На 2-м

уровне действуют КБ, осуществляя реализацию банковских продуктов и

обслуживающие клиентов. На страницах экономической литературы встречается

упоминание о 3-х уровневой и более БС. Такой подход предполагает включение

в БС кредитных институтов небанковского типа, страховых и финансовых

компаний, инвестиционных и пенсионных фондов.

Сущность банков: состав банковских операций, определение банка.

Сущность банка целесообразно определить следующим образом: банки –

следствие развития кредита. Кредит – фундамент банковского дела. Можно

утверждать, что банк – ступень развития, при которой кредитные, денежные,

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8