| |||||
МЕНЮ
| Бухгалтерский балансполное отчетное погашение стоимости облигаций. Поставщики и покупатели охотно вступают в договорные отношения с платежеспособными предприятиями, обладающими многолетней высокой репутацией надежных партнеров. Анализ финансового состояния необходим каждому хозяйствующему субъекту, поскольку его дальнейшее выживание напрямую связано с его доходностью, с его способностью поддерживать свою платежеспособность. Задачи анализа финансового состояния предприятия (организации) является. 1) оценка и анализ состава и структуры имущества предприятия; 2) изучение состава и движения производственных запасов. 3) анализ показателей оборачиваемости различных видов оборотных активов. 4) анализ состава и структуры финансовых ресурсов. 5) оценка состояния кредиторской и дебиторской задолженности. 6) анализ показателей характеризующих финансовую устойчивость предприятия. 7) оценка платежеспособности и степени риска банкротства предприятия. Основными источниками информации для анализа является данные форм бухгалтерской отчетности Формы №1, №2, №3, №4, №5, при необходимости используется при анализе данные бизнесе- плана и других отчетных форм позволяющих выявить факторы существенно повлиявшие на финансовые показатели. В зависимости от того насколько рационально предприятие использует свои финансовые ресурсы и каковы направления их размещения во многом зависит эффективность и конечные результаты финансово- хозяйственной деятельности данного предприятия. Новая форма годового бухгалтерского баланса позволяет проводить имущественно- финансовый анализ состояния предприятия непосредственно по балансу. К нему относятся: внеоборотные и оборотные активы, то есть- основные средства предприятия и др. При глубоком анализе состава и структуры имущества предприятия проводится анализ движения и эффективности использования основных средств и их активной части, степени их годности. Рассмотрим данные для анализа состояния и движения имущества предприятия в ОАО “ Симбирск - спирт” за 1997-1998 г. по данным таблицы 5. Таблица 5 Состав и структура имущества Ульяновского ОАО “ Симбирск - спирт” за1997-1998 г. |Виды имущества | 1 9 9 7 | 1 9 9 8 г. | Отношение | Темп | |предприятия |г. |сумма |(+,-) сумма |роста | | |сумма |уд. |сумма |% | | |уд. |Руб. |уд.вес | | | |руб. |вес | | | | |вес | | | | |1.внеоборотные | | | | | |активы, всего: |363932260 |51163829 |+14770569 |141 | | |36 |38 |+2 | | |в том числе: | | | |149 | |а)основные |32387836 |48231643 |+1584380 | | |средства и |32 |36 |+ 4 | | |нематериальные | | | | | |активы | | | | | |б) долгосрочные| | | |27 | |финансовые | | | | | |вложения и |4005424 |2932186 |-107338 | | |другие |4 |2 |-2 | | |внеоборотные | | | | | |активы | | | | | |2.Оборотные | | | | | |активы, всего:|63332289 |8293264 |+19599975 |131 | | |64 |62 |-2 | | |в том числе: | | | | | |а)материальные | | | |26 | |оборотные |37580104 |2791458 |-9665446 | | |средства |38 |21 |-17 | | |б)денежные | | | |19 | |средства | | | | | |и краткосрочные|1576399 |1272901 |-303498 | | |финансовые |2 |1 |-1 |222 | |вложения | | | | | |в) средства в | | | | | |расчетах и |2415785 |53744705 |+29658920 | | |прочие |24 | |16 | | |оборотные | | | | | |активы | |40 | | | |Общая | | | | | |стоимость |9925549 |134096093 |+34370544 |1.34 | |имущества |100 |100 |- | | |предприятия | | | | | Как показывают данные таблицы 5, в 1998 г. общая стоимость имущества Ульяновского ОАО “ Симбирск - спирт” составила 134.096093 руб. За отчетный период она возросла на 34370544 рубля или на 34,5% (34370544:99725549*100%). Сравнительный анализ и конец 1998 года, показала, что имущество Ульяновского ОАО “ Симбирск - спирт” за отчетный год увеличилось за счет таких статей, как: основные средства (с 32086743 рубля до 43192042 рубля или на 50%), и дебиторская задолженность (с 24175785 рубля до 53744705 рубля или на 122 %). Прирост основных средств за отчетный период на Ульяновском ОАО “ Симбирск - спирт” произошел за счет завершения капитального строительства, что подтверждается уменьшением в 1998 году таких балансовых статей как “ Незавершенное строительство” и “ Долгосрочные финансовые вложения”(введена в строй итальянская бутылочная линия). За отчетный период произошел незначительный прирост необоротных активов за счет снижения прироста оборотных активов(соответственно 141% и 131%). На практике это основе может привести к замедлению оборачиваемости всех средств предприятия. Соотношение оборотных и необоротных активов в структуре имущества предприятия за отчетный год почти не изменилось(на начало года удельный вес необоротных активов составил 36%, а оборотных активов 64%, а концу года соответственно 38% и 62%. В 1998 г. дебиторская задолженность за отпущенную продукцию возросла на 296589 руб.(86%), что явилось отрицательным фактором деятельности предприятия. Дебиторская задолженность предприятия означает, что часть товаров отпущена покупателям без предварительного расчета, т.е. по существу предприятие предоставило покупателям бесплатный кредит. Задержка в поступлении средств от нескольких крупных покупателей может создать серьезные финансовые трудности предприятию, так как его платежеспособность оказывается в полной зависимости от добросовестности покупателя. Для снижения дебиторской задолженности предприятию целесообразно совершенствовать систему расчетов с покупателями, включая обязательный контроль за сроком образования дебиторской задолженности, оперативную работу с задерживающему оплату ( телефонограммы, официальные письма и т.д.), использование системы скидок и др. За отчетный период наметилась положительная тенденция: существенно снизился запас сырья и материалов на конец 1998 года.(с 375801.4 рубля до 27914658 рубля или на 26 %). Улучшенный анализ производственных запасов Ульяновского ОАО “ Симбирск - спирт” за 1997 г. и 1998г. показал, что на складах предприятия скопились большие запасы неликвидных материалов (этикетки с устаревшими названиями предприятия, пробки и винтовые колпачки на устаревших сувенирные бутылки, химикаты с истекшим сроком годности и т.д.) на сумму 6,340 рублей. В 1998 году предприятие началом постепенно избавляться от неликвидных материалов, что положительно сказалось на оборачиваемости оборотных средств. В 1997 г. на сумму 11.970 рублей, т.е. реализовано на сумму 5630 рублей. 3.2 Анализ оборачиваемости оборотных активов предприятия. Финансовое приложение предприятия находится в непосредственной зависимости от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Однако отдельные виды активов предприятия имеют различную скорость оборота. Так, наибольший период оборота имеет недвижимое имущество и прочие внеоборотные активы(основные средства, нематериальные активы и другие), представляющие собой средства, предназначенные для долгосрочного использования предприятием. Все остальные активы, называемые оборотными, будучи предназначенными для реализации или потребления, могут неоднократно менять свою форму) материально- вещественную на денежную и наоборот) в течение одного операционного цикла предприятия. Длительность нахождения средств в обороте определяется совокупным влиянием ряда разнонаправленных факторов внешнего и внутреннего характера. К числу первых следует отнести сферу деятельности предприятия(Производственная, снабженческо-сбытовая, посредническая и другие), отраслевую принадлежность(например, не вызывает сомнения, что оборачиваемость на станкостроительном заводе и кондитерской фабрике будет объективно различной), масштабы предприятия(в большинстве случаев оборачиваемость средств на малых предприятиях оказывается значительно выше, чем на крупных- в этом состоит одного из основных преимуществ малого бизнеса) и ряд других. Не меньшее воздействие на оборачиваемости предприятия оказывает экономическая ситуация в стране и связанные с ней условия хозяйственных предприятий. Так, протекающие в стране инфляционные процессы отсутствия у большинства предприятий налаженных хозяйственных связей с поставщиками и покупателями приводят к вынужденному накапливанию запасов, значительно замедляющему процесс оборота средств. Рассмотрим причины изменения оборотных активов в Ульяновском ОАО “ Симбирск - спирт” за 1997-1998г. Таблица 6 Причины изменения оборотных активов Ульяновского ОАО “ Симбирск - спирт” в 1998 году. | причины увеличения | сумма | причины уменьшения | сумма | |оборотных средств |руб. |оборотных средств |руб. | |Чистая прибыль | |1. Расходы за счет | | |(после уплаты |9262899 |прибыли, оставшейся в|17662970 | |налогов) | |распоряжении | | | | |предприятия | | |2. Амортизационные | | | | |отчисления(износа) |761546 |2. Капитальные |1854054 | | | |вложения | | |3. Прирост | |3. Долгосрочные | | |собственных средств |390071 |финансовые вложения |1078132 | |4. Увеличение | |4. Уменьшение | | |задолженности по | |задолженности по | | |кредитам и займам | |кредитам и займам | | |5. Увеличение | |5. Уменьшение | | |кредиторской |26270615 |кредиторской | | |задолженности | |задолженности | | | | | | | |ВСЕГО |40195131 |ВСЕГО |20595156 | Баланс отклонений: 19599975=40195131-20595156 Увеличение оборотных активов произошло за счет прироста собственных средств на 3900071 рублей и за счет увеличения кредиторской задолженности на 26270615 рублей. Капитальные вложения за отчетный период составили 1854054 рубля. Штрафы, пени, уплаченные за счет чистой прибыли в 1998 г. составили штрафы, пени, уплаченные за счет чистой прибыль составили 1317468 рублей. Материальная благотворительная помощь и др. расходы составили 16305502 рублей. Рассмотрим состав и движение производственных запасов в Ульяновском ОАО “ Симбирск - спирт” за 1997 -1998 годы. Таблица 7 Состав и движение производственных запасов в Ульяновском ОАО “ Симбирск - спирт” в 1998 году. | |Остаток на |Поступи|Израсход|Остаток на | | |Показатели |начало года |ло |овано |Конец года |Остаток | | | |Руб. |Руб. | |на к | | | | | | |конец | | | | | | |года | | |Сумма |Уд.в| | |Сумма |Уд.в|В днях | | |Рубл. |ес | | |Рубл. |ес |расх. | | | |% | | | |% | | |1.Сырье, | | | | | | | | |материалы, |1124006|64 |8344573|12075960|7508680|59 |223 | |покупные |7 | | | | | | | |полуфабрикаты | | | | | | | | |2.Топливо | |18 | | | |28 |267 | |3.Тара |3200790|3 |5438712|4959202 |3680300|0,1 |10 | |4.Запасные | | | |730437 | | | | |части для |450627 |0,1 |300210 | |20400 |1 |233 | |ремонта. | | | |193570 | | | | |5.Малоценные и|25800 |3 |293500 | |125730 |7 |777 | |быстроизнашива| | | |95880 | | | | |ющиеся |448263 |11,9|520747 | |873130 |4,9 |3 | |предметы. | | | |74103622| | | | |6. Прочие |2077180| |7260895| |582515 | | | |материалы | | |7 | | | | | |Всего |1744272|100 |8750669|92158671|1279075|100 |50 | | |7 | |9 | |5 | | | Больших запасов сырья и материалов замедляют процесс оборота против 30 дней по нормативу сказывается на финансовом положение предприятия. Большая доля в запасах сырья и материалов составляет неликвидная продукция (старые этикетки, пробки химикаты с истекшими сроками годности). Анализ малоценных быстроизнашивающихся предметов на складах предприятия (777 дн) также свидетельствуют о большом объеме неликвидной продукции, а именно: морально устаревшие калькуляторы и телефонные аппараты бракованные инструменты и т.д. которые составили 3460 рублей или % 3460/448263. Большой запас топлива (на 267 дней) объясняется тем, что по приказу Главы администрации г. Ульяновска ОАО “ Симбирск - спирт” должен обеспечивать топливом сельские районы во время посевной компании в счет взаимозачетов с местным бюджетом. Важнейшим этапом анализа финансового состояния предприятия является изучения показателей оборачиваемости оборотных активов предприятия, позволяющих охарактеризовать эффективность их использования. Изучение и анализ оборачиваемости оборотных активов имеет важное значение, так как от скорости их оборота в прямой зависимости находятся такие важные показатели, как объем реализации продукции, работ, услуг. Проанализируем данные оборачиваемости оборотных активов в Ульяновcком ОАО “ Симбирск - спирт” 1997-1998 годы. Таблица 8 Анализ оборачиваемости оборотных активов в Ульяновском ОАО “ Симбирск - спирт” за 1997 - 1998 годы. | Показатели | фактически | Отклонения | | | 1997 год |1998 год | (+,-) | |1. Выручка от | | | | |реализации (работ, |52391498 |72608957 |+ 20217459 | |услуг), без НДС и | | | | |акцизов, рублей | | | | |2. Однодневная | | | | |реализация, руб. |145531,9 |201691,5 |+56159,6 | |3. Средняя стоимость | | | | |оборотных средств, |31592291 |3247381,5 |+1155090,5 | |рублей | | | | |4. Средняя стоимость | | | | |оборотных активов, |48535429 |73132276 |+24596847 | |рублей | | | | |5. Продолжительность | | | | |одного оборота |336 |364 |+28 | |оборотных активов, дни| | | | |6. Продолжительность | | | | |одного оборота |225 |164 |-61 | |материальных оборотных| | | | |средств, дни | | | | |7.Экономический | | | | |результат | | | | |(высвобождения при | | | | |ускорении | | | | |оборачиваемости, | | | | |дополнительное | | | | |привлечение при |X |Х |+28 | |замедлении): |X |Х |-61 | |а) в днях | | | | |- оборотных активов. | | | | |- материальных |Х |Х |+5590888 | |оборотных средств. |Х |Х |-27066999 | |б) в сумме, рублях | | | | |- оборотных активов | | | | |- материальных | | | | |оборотных средств | | | | | | | | | Как следует из таблицы 4, по сравнению с прошлым годом продолжительность оборота оборотных активов замедлилась на 28 дней, что может провести к ухудшению финансового Положения предприятия. Следствием этого явилась необходимость привлечения дополнительных средств в хозяйственных оборотах в размере 5590888 рублей (201691,5*2,2). Ускорение оборачиваемости материальных оборотных средств на 61 день позволяет предприятию свободно использовать в обороте 27066999 рублей |
ИНТЕРЕСНОЕ | |||
|